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特朗普在2021年1月1日签署生效了新一轮的刺激计划，广受关注的$600块救助金也终于尘埃落定，相继落袋为安（没收到纾困金怎么办？）。
然而，厚达5千多页的法案，除了包括对家庭和企业提供援助，以及为疫苗分发和其他举措提供资金支持，也加入了对于人寿保险行业的“救助”。
今天我们邀请了追踪寿险市场和法规政策的寿险专栏作者Ben，对此进行详细的问答和解读。
通过美国人寿保险指南网的解读，我们希望可以帮助投保人或投资者，在当前特殊的历史时间段内，了解行业现状，作出自己的投保和选品判断。以下是问答内容。
Q：新一轮刺激法案到底改了什么？
A：简单的说，就是保单账户里，原来每年只能存$1万块，救助法案实施后，现在每年可以存$1.5万或者$2万了，具体能多存多少，要等人寿保险公司根据产品类型公布或发布新产品。
Q：我没太明白“法案允许投保人存更多钱”这个说法，我买保险不是希望越便宜越好吗？为什么还要“被允许”花更多的钱呢？
A：现金值人寿保险，属于金融资产，不属于消费品，而且还有税务优惠。这跟汽车保险，房屋保险，健康保险这类消费品保险没有可比性。
只是由于名字里带有“保险”两个字，投保人通常会按照买消费型保险的惯性思维去理解。改变这种想法只是一个市场教育的过程，需要时间。
之前美国人寿保险指南社区里，有一篇专门的文章，讲人寿保险能藏钱的历史渊源，和跟美国政府长期的斗争过程。
现在允许存更多钱，以我个人观点，这个改动其实暗示了“未来相当长一段时间的低利率环境”，也是给人寿保险公司“与时俱进”的政策绿灯，允许吸纳更多的社会资金进入人寿保险公司资金池。
(>>>推荐阅读：[福布斯]美国人寿保险是资产吗？)
(>>>推荐阅读：“人寿保险”和“健康保险”有什么不同？｜手把手教您如何挑选靠谱美国保险公司 )
(>>>推荐阅读：美国人寿保险为什麽能藏钱？保单账户最多能存入多少？这其实是一部宫斗大戏…)
Q：您认为新法案对哪些保险公司影响最大？
A：这是一个好问题。在回答之前，我要先讲一下保险公司的基本运作面，一个简单的比方是，保险公司从现在的投保人身上收保费，进行投资理财，然后支付过去的投保人，以及公司运行成本。
等于保险公司通过销售产品，吸纳保费，不断做大一个“资金池”。
（>>>推荐阅读：美国人寿保险公司都是怎么投资理财的？他们的资金池是什么样子？）
70年代到80年代，为了做大资金池，卖出去的人寿保险类型，主要是Whole Life和Tradditional Universal Life。这种类型的保单，要给出保证的收益率，通常也是跟国债收益率相关联。
在当时激烈的市场竞争下，为了让公众资金持续流入到池子里，这类人寿保险公司都给出了极高的保证收益率。
几十年下来，利率不断走低，资金池的投资收益也不断降低，而保险公司必须按照当时合同约定的保证收益率支付出去。
再加上70年代，80年代的投保人，在30多年后的今天，也开始理赔或者提取资金。
最后，2020年爆发的美国新冠病毒疫情，带来了历史利率新低，这一方面进一步削减了保险公司的投资理财收入流，另一方面，由于储蓄分红型保险(Whole Life)的保证收益率，传统Universal Life的内部保证精算率也都不断降低，导致投资人觉得无利可图，投保意愿大幅下降，新保费流入到资金池的速度，也面临减缓的风险。
进来的钱少了，花出去的钱却多了，长期这么下去，池子面临干涸的危险。
结局就是，越是老牌专一，在过去卖得越多，市场份额越大的大型人寿保险公司，特别是“共同持有(Mutual)”型的储蓄分红型人寿保险公司，越是给自己挖了个“大坑”。
Q：那么指数型或证券型人寿保险呢？
A：唇亡齿寒，这是整个社会，行业整体面对的问题，跟具体保险产品类型没有关系。总体来说，更少保证，或者不保证的金融保险产品，应该会是以后发展的主要趋势。
Q：最后一个问题，如果您现在要投保，您会怎么做呢？
A：如果说我要在2021年投保，在当前的利率环境下，我会首先想清楚，我投入的目标是什么，是进行资产的风险管理？是做自己拿钱的退休收入？还是单纯的用杠杆撬动终身的保障，或者留遗产给后人？
根据我自己的家庭情况和人生阶段，想清楚目标后，以最大化个人利益为原则，再去选品和做管理方案设计。
市面上的金融保单产品选择非常丰富，我也很期待2021年一些已经“按耐不住”的保险公司发行新法规下的人寿保单产品。
最后，本对话并非投资和投保建议，只是对第二轮刺激法案中的关于人寿保险部分的个人看法和观点。如果您有不同的意见，可以给我来信讨论。（完）
*本文仅代表作者本人观点，不代表美国人寿保险指南网立场。
