Posted by Afgelopen donderdag heeft de Federal Reserve aangekondigd dat zij de kortetermijnrentes binnen de bandbreedte van 0%-0.25% zou handhaven en dat de marktfinancieringskosten laag bleven.Dit is ongetwijfeld goed nieuws voor polishouders op de premiefinancieringsmarkt, die meestal gekoppeld aan LIBOR-rentetarieven en betreft grote leningen.
De daling van de marktbenchmarkrentes In de vastgoedmarkt daalde de 30-jaars vaste hypotheekrente tot onder de 3% en veroorzaakte door de verlaging van de financieringskosten een ronde in de Verenigde Staten.Lening om een huis te kopenen de golf van herfinanciering.
In dezelfde periode werden op de markt voor levensverzekeringen met een hoog vermogen (vermogensbeheer), die profiteerde van de huidige lage debetrentevoeten, bankleningen gebruikt omAanvullend pensioeninkomen levensverzekering, of het uitvoeren van vermogensplanning, is ook een hot spot in de markt geworden.
Voordat u de markt voor premiumfinanciering begrijpt en voorbereidt, raden we u aan om volledig te begrijpen hoe het werkt, de voor- en nadelen ervan.
Wat is premiefinanciering?vergeleken met het kopen van een huis
Premie financiering,Het verwijst naar de manier waarop de verzekeringnemer de contante waarde van de levensverzekeringsactiva hypotheken aan de bank in ruil voor een lening om de premie te betalen bij het aanvragen van een polis.
Premiefinanciering is vergelijkbaar met het kopen van een huis met een lening.Als we een huis kopen, betalen we slechts een deel van het geld aan een financiële instelling (aanbetaling), en de financiële instelling helpt ons een onroerend goed te kopen, en we betalen de hoofdsom en rente van de lening volgens de overeenkomst.
Laten we illustreren met een voorbeeld:
De heer Wang, 45, is van plan een levensverzekering voor het hele gezin te gebruiken.Aanvullende pensioeninkomensplanning.
Wanneer alle premies door uzelf worden betaald
De heer Wang is van plan om elk jaar geld op de polisrekening te stortenStort $ 20 over 10 jaar, in totaal $ 200 miljoen.Na de voorspelling van de berekeningsresultaten van het verzekeringsontwerpschema (zoals weergegeven in de onderstaande figuur), nadat de heer Wang 65 jaar oud was,Per jaarvan de verzekeringsmaatschappijOntvang een belastingvrije belasting van ongeveer $ 461Ouderdomspensioen tot 100.
Het pleidooi voor premiefinanciering
Bij gebruik van premiefinanciering, Mr. WangLenen $ 50 per jaar van de bank, op de polisrekening gestort, een lening voor 10 jaar opgebouwd en in totaal $ 500 miljoen op de levensverzekeringsrekening gestort.
Mr. Wang$ 10 aan aflossing van hoofdsom en rente per jaar aan de bank. Vijftien jaar later gebruikte dhr. Wang de contante waarde die op zijn levensverzekeringsrekening was verzameld om alle resterende bankleningen in één keer terug te betalen.
Nadat meneer Wang 65 jaar oud was,Per jaarzal blijven ontvangenOntvang een belastingvrije belasting van ongeveer $ 581pensioen,Ontvangsten stoppen op de leeftijd van 100.
Out-of-pocket premies vs. lening premies
Op de foto hierboven kunnen we zien dat wanneer meneer Wang zichzelf betaalt,$ 200 miljoen uit eigen zak, terwijl het verwachte rendement op pensioeninkomen is$ 46 per jaar.
In tegenstelling tot het premiefinancieringsplan, betaalt de heer Wang elk jaar $ 10 aan de bank, cumulatief$ 100 miljoen uit eigen zak, terwijl de verwachte stroom van pensioeninkomen$ 58 per jaar.
De eigen middelen zijn teruggebracht van $ 200 miljoen naar $ 100 miljoen. Onder dezelfde omstandigheden is de verwachte stroom van pensioeninkomen toegenomen met $ 12 per jaar. Dit is het marktgerichte hefboomeffect dat wordt bereikt door premiefinanciering.
Kom ik in aanmerking voor premiefinanciering?
Hefboomwerking betekent risico, en premiefinanciering is niet voor iedereen weggelegd.
Aangezien het levensverzekeringspolis met contante waarde zelf een hefboomwerking biedt, betekent het gebruik van premiefinanciering een extra hefboomwerking.Het bestaan van dubbele hefboomwerking is uiterst gevoelig voor de omgeving van stijgende debetrentes, wat een van de potentiële risico's is van premiefinanciering.
Ten tweede,De selectie van producten en oplossingen is ook een belangrijk onderdeel.
Onder het effect van dubbele hefboomwerking zullen zelfs kleine verschillen in prestatie-indicatoren tussen verzekeringsmaatschappijen en tussen producten resulteren in grote verschillen in de contante waarde van polissen na te zijn gewogen door tijdsfactoren.
Daarom moeten polishouders, alvorens over te gaan tot premiefinanciering, zich specialiseren inFinancieel adviseur levensverzekeringensamenwerking, gerichte vergelijking en analyse van de prestaties en indicatoren van verschillende verzekeringsproducten.
Selecteer levensverzekeringsmaatschappijen met sterke vermogensbeheercapaciteiten, relatief lage kosten en een relatief hoger potentieel voor waardestijging en rendement in contanten, evenals specifieke producten die door hen zijn uitgegeven.En combineer de dynamische balans van "risicotolerantie" en "omzetpotentieel" om premiefinanciering af te rondenvoorstel voorstel.
Ten slotte is de derde belangrijke factor of we onderhandse leningen kunnen krijgen van financiële instellingen tegen lagere rentetarieven.
In de huidige marktomgeving met lage rentetarieven zijn financiële instellingen meer geneigd om grote bedragen te lenen.Bijvoorbeeld $ 50 per jaar lenen.En grote leningen betekenen meestal dat de verzekeringnemer een hoog eigen vermogen of voldoende onderpand moet hebben.Wanneer aan deze voorwaarden is voldaan, helpt het de bank om de aanvraag voor premiefinanciering goed te keuren.
In de American Life Insurance Guide-gemeenschap hebben lezers gemeld dat een financiële instelling onlangs een kredietlijn van $ 500 miljoen heeft goedgekeurd met een jaarlijkse rente van slechts 0.9%.
Aan de optimistische kant, als het marktrendement stabiel is en de debetrentevoet blijft of blijft dalen, zal er een gunstige rentespreidingsomgeving ontstaan voor polishouders, waardoor het polisvervullingspercentage aanzienlijk zal toenemen.
Artikel samenvatting
Aan het einde van het artikel willen we nogmaals benadrukken: 'hefboomwerking betekent risico'.
Premiefinanciering is een andere hefboomvergroting van levensverzekeringsproducten die al een zekere mate van "hefboomwerking" hebben.
Schommelingen in kredietratings en rentemarkten kunnen leiden tot verliezen voor financieringsoplossingen met een te hoge hefboomwerking.We kunnen terugkijken op de geschiedenis om ons heen. In 1994 leidde de regering van Orange County in Zuid-Californië, als gevolg van de hefboomexplosie veroorzaakt door de stijging van de rentetarieven, tot het definitieve faillissement van de gemeentelijke overheid.2.
"Inzetten op lagere rentetarieven om bestaande portefeuilles te verdrievoudigen... Dit soort gokken is ondenkbaar." - Charles Fish, 3/12/31
DaaromDe "spannende" cijfers en "hefboomratio" in het premiefinancieringsontwerpplan zijn misschien de laatste factor die niet de factoren zouden moeten zijn die we besluiten aan te vragen voor financieringsleningen.
De beoordeling van het risiconiveau van financieringsregelingen, risicobeheer en copingmechanismen moeten de sleutel zijn tot premiefinanciering.
Als markt met een ontwikkeld en volwassen financieel systeem zijn er verschillende aanbieders van premiefinancieringsoplossingen in de Amerikaanse levensverzekeringssector.Bij de toewijzing van levensverzekeringen van het type premiefinanciering is het probleem waarmee polishouders worden geconfronteerd nog steeds wat we herhaaldelijk hebben benadrukt: "Welke is meer geschikt voor mij in het licht van verschillende keuzes?" Zo'n tweerichtingskeuze in de markt.
Amerikaanse levensverzekeringsgidsaltijd pleiten "Leer voordat je koopt"principe. Door de basisprincipes van premiefinanciering te begrijpen, kunnen polishouders de essentie van het evenwicht tussen "risicotolerantie" en "opbrengstpotentieel" begrijpen. Met de hulp van professionele levensverzekeringsmakelaars kunnen polishouders zich ook aanpassen aan verschillende premies Vergelijk en de voor-, nadelen en risico's van financieringsproducten en verzekeringsregelingen analyseren.
Het is dit vergelijkingsproces dat families van polishouders kan helpen om zichzelf te leren over "premiefinanciering" en "levensverzekeringen", en tijdens het leren, hun innerlijke risicovoorkeuren te onderzoeken en uiteindelijk beslissingen te nemen.
(Einde van de volledige tekst ©️Amerikaanse levensverzekeringsgids Ongeautoriseerde reproductie is ten strengste verboden)
Disclaimer:
*De inhoud van dit artikel is een illustratie van een bestaande marktstrategie voor het publiek voor leer- en educatieve doeleinden.De gebruikte grafieken, waarden en veronderstellingen zijn niet gegarandeerd en kunnen op elk moment worden gewijzigd.Werkelijke werkelijke resultaten kunnen gunstiger of minder gunstig zijn dan de hierin beschreven.Dit artikel vormt geen beleggingsadvies of goedkeuring van gerelateerde strategische oplossingen door LIGA en de auteur, noch vormt het een garantie van LIGA en de auteur van de daaruit voortvloeiende fiscale gevolgen.
1. Lenen of opnemen op de manier zoals overeengekomen in het contract van de levensverzekeringsmaatschappij. De verzekerde heeft bepaalde fiscale voordelen. De specifieke opzeggings- en uitleenvoorwaarden zijn onderworpen aan de voorschriften van de verzekeringsmaatschappij en het Verzekeringsbureau. De inhoud van dit artikel is niet bedoeld als fiscaal of juridisch advies.Raadpleeg een professional voordat u handelt op basis van de informatie in dit artikel.
2. "ORANGE COUNTY'S BANKRUPTY: THE OVERVIEW; Orange County Crisis Jolts Bond Market", Floyd Norris, 12/08/1994, New York Times, https://nyti.ms/3eVgF43
