Posted by （美国人寿保险指南网 讯 ）在AG 49 保险业准则生效将近4年后，全国保险专员协会(NAIC，又译作“美国保监会”)，或在2019年再次启动对指数型保险产品利率的的规范。
全国保险专员协会(NAIC)，人寿精算(A)任务团队下的 IUL 设计方案(A)小组，发布了2019意见，原文内容为：
Consider enhancements to Actuarial Guideline XLIX—The Application of the Life Illustrations Model Regulation to Policies with Indexed-Based Interest (AG 49). Provide recommendations for modifications to AG 49 to the Life Actuarial (A) Task Force.
从NAIC的这个说明中，反映出行业协会在2019年，准备考虑启动对AG49 进行修正。如果新的补充方案推出，这将是人寿保险领域的消费者及消费者保护团体的重大胜利。
AG 49 保险业准则是什么？
AG 49，是全国保险专员协会(NAIC)，针对指数型万能人寿保险(IUL)设计方案（Illustration，又称建议书）所发布的精算准则，旨在更加统一和规范地让人寿保险公司演示其IUL产品。截止发稿时间， AG 49 行业准则分个阶段，分别在2015年和2016年正式生效。
对于消费者来说，AG 49 行业准则限制了IUL保单使用的演示利率的最大值，避免了以不切实际的预期收益率为假设规划出来的“诱人”保单产品。
202009 Update：在2020年底，人寿保险行业将执行最新的AG-49 A，对正规的保险展示方案，进行进一步规范。
在2015年AG 49生效后，新IUL保单的销量缩水。业界的一种声音认为，AG 49 行业准则极大地影响了IUL的销售。专栏作者汤姆马丁，在“投资者建议”上甚至写到：“关于AG49: 我们是不是在限制IUL的演示利率上走得太快了？”
对消费者有什么影响？
毫无疑问，AG49的进一步规范，对消费者更加有利。
举个例子，消费者在投保IUL（指数型万能人寿保险）前，代表保险公司的经纪人或理财顾问，会先出具一份保单设计方案（Illustration）。设计方案里会使用一个演示利率（Illustration Rate），预测保单未来的现金值累积金额。
在没有AG 49行业准则的情况下，如果在保单设计方案里给予一个极高的演示利率，方案里的现金值数值就比较好看，利于销售，但是，消费者的风险随之增加。
美国人寿保险指南网©️也同时提醒消费者，在进行保单方案比较时，不同的保单设计方案，是否使用了相同策略的演示利率，也是一个重要参考因素。
>>>推荐阅读：人寿保险的保单设计方案（Illustration，又称“建议书”）到底是什么？上面都有哪些内容？有什么争议和看点？
（美国人寿保险指南网 版权所有）
附录：
01. “AG 49: Have we gone too far in limiting illustrative rates on IULs?”, Tom Martin, 2016.03.23, Article, https://www.thinkadvisor.com/2016/03/23/ag-49-have-we-gone-too-far-in-limiting-illustrativ/
02. “指数型人寿保险(IUL)市场销量持续增长，2018Q3销量突破$5亿”, Ben, 2019.01.04, Article, https://thelifetank.com/iul-life-insurance-continues-growth
