大學學費存哪兒？ 529計劃比拼壽險哪家強？

美國人壽保險指南網編者註：在美國，孩子上大學的學費問題，是許多家庭會面臨的財務難題。面對市面上花樣百出的教育儲蓄的產品，該把供孩子上大學的錢存在哪兒呢？許多家長和財務顧問偏愛529教育儲蓄計劃，因其提供稅收優惠條件。而且在申請助學金，計算家庭資產時，存在529賬戶上的錢，比之銀行支票或儲蓄賬戶的錢，在計算比重上相對次要；但是，如果存太多，因為529教育儲蓄計劃會作為家庭資產納入計算，還是會影響孩子申請助學金的機會。今天我們就詳細說明以下這兩種方案的對比。

529教育儲蓄計劃 vs 現金值人壽保險

有些家長因而開始探索別的儲蓄方案，使用具有現金價值（cash value）的終身人壽保險，來為孩子進行教育儲蓄的保單設計方案，便進入他們的視野。

首先，跟定期壽險不一樣，終身人壽保險保單配置有可以隨時間累積現金的延稅儲蓄帳戶；

其次，在提領用途上，這類壽險險種不像529教育儲蓄計劃那樣，只限用於教育金，顯得比較多用途；

最後，我們在人壽保險公司開設的保單賬戶，裡面的錢，不會被算入聯邦助學金計算公式。換句話說，人壽保險現金值帳戶裡的錢，可以不算在學生家庭的財務能力之內，從而提高子女獲得助學金的機會。

摩根大通銀行對自1983年到至今所有的生活開支和四年制大學學費增長的歷史記錄顯示，大學學費平均每年增長6.5%，且總增長百分比超過其它任何生活開支。

在同一份報告中，摩根大通的數據顯示，2017-18年學年度私立大學的年平均花銷為$46950,公立大學的年平均花銷為$20770。而對於今年才出生的新生兒，18年後私立大學的年平均學費會漲到$121751, 而公立大學也會增加到$53861一年。這將會成為很多家庭最大的家庭支出。

但關於選擇529教育儲蓄計劃還是終身人壽保險，一直存在爭議。兩者在以下四方面也各有長短。

01靈活性

根據國稅局規定，529大學儲蓄計劃中的錢只可用於「合格的教育費用」，包括在一所經認可的（accredited）美國大學讀書所需要支付的學雜費、書本費、住宿費。

如果你的孩子選擇不上大學，留學海外，上一所不經認可的學校，或者得到全額獎學金，你要么轉換529教育儲蓄計劃的受益人，要么交了收入稅後，把錢提出來作為它用——可能也需要把歷年得到的州稅減免額還回去，並且按收入部分支付10%的罰金。一些529教育儲蓄計劃可能允許受益人－通常是收入稅階較低的學生把錢提出來。但不管交稅怎麼低，終身人壽保險保單持有人則不需要付這個稅。

「但人壽保險的優勢是，不會去管你怎麼去使用計劃裡的現金的。」內華達州大學財務規劃顧問Jim Van Meter表示，用人壽保單現金值帳戶裡的錢交大學費用、住房首付也好，或者做生意用也好，做退休金也好，可以按照自己的意願靈活使用。

2 風險性

跟529教育儲蓄計劃比起來，如果你還年輕，終身人壽保險往往更能抗過市場波動，保證投資回報。

在保單生效的頭兩年，回報率通常最低，因為保險公司要拿回保險成本。但過了十年或更久，投保人可能可以獲得4%~8%的回報率。只不過，如果保險計劃保證有回報，也往往會規定回報上限。如果購買的是投資型萬能壽險（VUL）產品，投資者可把現金儲蓄投資到自選的共同基金子賬戶， 市場表現好，回報就高。當然，短期內行情大跌的話，儲蓄賬戶餘額會縮水不少。

跟529教育儲蓄計劃不同處在於，有些壽險採用分級回報設計，投資越多，回報率越高。德州大學規劃專員Jim Kuhner建議，購買死亡理賠金較低、相應現金價值較高的終身壽險計劃，然後「存足政府允許的最高存款額度。」

03 助學金

選用有現金價值的終身人壽保險的一大好處是，存在保險帳戶裡的錢，不會減少學生所能獲得的助學金金額，因為具備現金值的終身人壽保單裡的錢，是不需要計入聯邦助學金計算公式的。而529大學儲蓄帳戶裡的錢，每一元錢，可令助學金最多減少5.6美分。

摩根大通銀行報告中決定助學金多少的計算公式

有的家長會從終身人壽保險保單裡借錢(詳細了解)給孩子交學費，享用本金免稅的好處。 「不過，從人壽保險保單裡借錢要注意的是，只要不還回去，死亡理賠金的金額會相應減少。因為保費扣除交給死亡理賠金的部分，除了成本費，餘額進入現金儲蓄帳戶。兩者此消彼長。」 Jim Van Meter提醒。只要提前做好規劃，給足夠的時間讓現金值增長，18歲的時候，可以拿出免稅的現金值金額，作為大學學費的補充甚至完全覆蓋。

04 成本

根據晨星（Morningstar）數據，529教育儲蓄計劃的管理成本和顧問費，通常在0.25%至1.85%之間，尤其是繞開財務顧問的直購型計劃，一般不會超過1%。而現金型人壽保險的各種費用加起來，1%或更高是不稀奇的。

只要用於教育費用的目的，提領529教育儲蓄賬戶的錢，不會被徵收資本所得稅。此外，人壽保險享有不到許多529教育儲蓄計劃可享有的州收入稅減免。然而，不是每個州都提供529教育儲蓄計劃收入稅減免，就算提供，也大多隻給購買本州計畫的人。

言而總之，而529教育儲蓄計劃因其簡單明了，成本相對更低，對部分家庭來說是不錯的選擇。如果您規劃得早、且特別希望規避風險，終身人壽保險，是你給孩子存大學教育金非常可行的一個方案。

在實際使用人壽保險，來完成子女教育基金規劃的方案設計過程中，我們可以透過選擇資產管理能力更強的人壽保險公司，還有現金值成長潛力更優的人壽保險產品，配合家長的退休收入需求，來更好的達成家庭財務規劃的目標。